Šveitsi kinnipidamise maks 2025: Regulatiivsete muudatuste, turu mõju ja strateegiliste võimaluste põhjalik analüüs. Uurige uusimaid andmeid, nõuetele vastavuse värskendusi ja praktilisi teadmisi investoritele ja ettevõtetele.

• Täitev kokkuvõte: 2025. aasta kinnipidamismaksu maastik Šveitsis
• Regulatiivsed uuendused: Hiljutised ja tulevased muudatused Šveitsi kinnipidamismaksus
• Turudata: Piiriülese investeeringu ja maksutulude trendid
• Mõjuhinnang: Mõjud välisinvestoritele ja rahvusvahelistele korporatsioonidele
• Nõuetele vastavuse strateegiad: Uute aruandluse ja dokumentatsiooni nõuete navigeerimine
• Juhtumiuuringud: Reaalsed tagajärjed olulistes sektorites
• Võrdlev analüüs: Šveits vs teised Euroopa kinnipidamismaksu süsteemid
• Võimalused ja riskid: Strateegilised soovitused 2025. aastaks
• Lisa: Põhilised maksumäärad, vormid ja ressursid
• Allikad ja viidatud materjalid

Täitev kokkuvõte: 2025. aasta kinnipidamismaksu maastik Šveitsis

Šveitsi kinnipidamismaksu süsteem on osa riigi fiskaalpoliitikast, mõjutades nii kodumaiseid kui ka rahvusvahelisi investoreid. Alates 2025. aastast iseloomustab Šveitsi kinnipidamismaksu maastikku pidev reform, mille eesmärgiks on riigi konkurentsivõime parandamine, säilitades samal ajal fiskaalse aususe. Kinnipidamismaks rakendub peamiselt liikuvast kapitalist saadud tuludele, nagu dividendid, intressid ja teatud loteriivõidud, mille määr on seaduslikult kehtestatud 35% ulatuses. Siiski vähendavad paljude mitteresidentide investorite tegelikku koormust Šveitsi ulatuslikud topeltmaksustamise kokkulepped (DTA) ja spetsiifilised erandid.

Viimastel aastatel on toimunud olulisi seadusandlikke muudatusi. 2022. aastal lükkasid Šveitsi valijad tagasi olulise reformi, mis oleks kaotanud kinnipidamismaksu Šveitsi võlakirjade intressilt, kuid valitsus on jätkanud sihipäraste muudatuste tegemist. 2025. aastal jääb fookus süsteemi moderniseerimisele, et meelitada rahvusvahelist kapitali ning ennetada maksupettusi. Šveitsi Föderaalne Maksuamet (FTA) on suurendanud jõupingutusi, et lihtsustada tagasimakseprotseduure ja parandada läbipaistvust, järgides globaalseid standardeid, nagu OECD ühisreportimise standard (Šveitsi Föderaalne Maksuamet).

Põhisuundumused, mis kujundavad 2025. aasta maastikku, on järgmised:

• Maksuprotsesside digitaliseerimine: FTA laiendab digitaalplatvorme kinnipidamismaksu deklaratsioonide ja tagasimakse taotluste jaoks, vähendades halduskoormust nii maksumaksjatele kui ka finantsasutustele.
• Rahvusvaheline koostöö: Šveits jätkab oma DTA võrgu renegotseerimist ja laiendamist, hõlbustades madalamaid kinnipidamismakse ja sujuvamat piiriülese investeerimise voogu (Riigi Rahanduse Sekretariaat).
• Sihtmõjude erandid: Teatud kollektiivsed investeerimisstrateegiad ja pensionifondid saavad kasu eranditest või vähendatud määradest, toetades Šveitsi rolli globaalse varahalduse keskpunktina (Šveitsi Pankurite Assotsiatsioon).

Kuigi need reformid toovad kaasa edusamme, jäävad mitmed väljakutsed püsima. Süsteemi keerukus, eriti mitme rahvusvahelise investori puhul, ja topeltmaksustamise risk püsivad. Siiski on oodata, et Šveitsi pühendumine läbipaistvusele ja rahvusvahelistele standarditele suurendab veelgi tema atraktiivsust finantskeskusena 2025. aastal. Turuosalised peaksid tähelepanelikult jälgima regulatiivseid uuendusi ja kasutama olemasolevaid lepinguhüvesid, et optimeerida oma maksupositsioone muutuvas Šveitsi kinnipidamismaksu keskkonnas.

Regulatiivsed uuendused: Hiljutised ja tulevased muudatused Šveitsi kinnipidamismaksus

Šveitsi kinnipidamismaksu süsteem on ulatuslikus muutuses, mitmed hiljutised ja tulevased regulatiivsed muudatused mõjutavad nii kodumaiseid kui ka rahvusvahelisi investoreid 2025. aastal. Šveitsi kinnipidamismaks, mille määr on traditsiooniliselt 35% teatud tuludel, nagu dividendid, intressid ja loteriivõidud, on olnud pikka aega riigi maksukohustuste raamistiku nurgakivi. Siiski on Šveitsi valitsus tunnustanud vajadust süsteemi moderniseerimise järele, et suurendada Šveitsi atraktiivsust finantskeskusena ja kooskõlastuda rahvusvaheliste standarditega.

Üks kõige tähelepanuväärsemaid regulatiivseid uuendusi on osaline kinnipidamismaksu kaotamine Šveitsi kodumaiste võlakirjade ja nendega seotud intressimaksete osas, mis peaks jõustuma 2025. aastal. See reform, mille Šveitsi parlament heaks kiitis 2022. aastal, on suunatud Šveitsi kapitaliturgu stimuleerimisele, muutes selle konkurentsivõimelisemaks nii emitentide kui ka investorite jaoks. Muudatus peaks soodustama Šveitsi ettevõtteid võlakirju kodumaal emiteerima, mitte välismaale, mis tugevdab kohalikku finantsturu. Reform hõlmab ka käibemaksu kaotamist Šveitsi võlakirjade pealt, vähendades edasiste tehingute kulusid turuosalistele (Šveitsi Föderaalne Nõukogu).

Peale selle on Šveitsi Föderaalne Maksuamet (SFTA) uuendanud oma halduspraktikaid, et lihtsustada tagasimakseprotsessi välisinvestoritele. Need uuendused on suunatud halduskoormuse vähendamisele ja piiriülese investeerimise voogude tõhususe parandamisele. SFTA täiustab ka oma digitaalset infrastruktuuri, et hõlbustada elektrooniliste kinnipidamismaksu tagasinõuete esitamise ja töötlemise protsesse, mis on oodata täielikult töös 2025. aastaks (Šveitsi Föderaalne Maksuamet).

• Olulised muudatused 2025. aastal:
  • Kinnipidamismaksu kaotamine intressidelt, mis on saadud hiljuti emiteeritud Šveitsi võlakirjadelt.
  • Šveitsi võlakirjade pealt aktsiate ülekandemaksu kaotamine.
  • Edasi liikuv kinnipidamismaks dividendide ja teatud teiste tuludeliikide osas.
  • Lihtsustatud digitaalsed protsessid kinnipidamismaksu tagasimaksete jaoks, eriti mitteresidentide investorite puhul.

Need regulatiivsed uuendused on oodata, et suurendavad Šveitsi positsiooni globaalses finantskeskuses, meelitavad rohkem rahvusvahelist kapitali ja lihtsustavad nõuetele vastavust nii Šveitsi kui ka välisinvestorite jaoks. Turuosalised peaksid tähelepanelikult jälgima nende muudatuste rakendamist, et optimeerida oma maksustrateegiaid ja tagada nõuetele vastavus muutuvas Šveitsi kinnipidamismaksu maastikus (PwC Šveits).

Turudata: Piiriülese investeeringu ja maksutulude trendid

Šveitsi kinnipidamismaksu süsteem jätkab olulist rolli, kujundades piiriülese investeerimise vooge ja maksutulusid 2025. aastal. Traditsiooniliselt kehtestab Šveits teatud kodumaise tulu, sealhulgas dividendid, Šveitsi võlakirjade intressid ja loteriivõidud, 35% suuruse kinnipidamismaksu. See maks on mõeldud nii tulude allikaks kui ka maksupettuste ennetamiseks, pakkudes kvalifitseeritud välisinvestoritele osalist või täielikku tagasimakset topeltmaksustamise kokkulepete (DTA) alusel.

Hiljutised turuandmed näitavad stabiilset kasvu piiriülese portfellivõrdluses Šveitsi, eriti ELi ja Aasia institutsionaalsete investorite poolt. Šveitsi Rahapoliitika Keskpank teatas, et välisinvesteeringud Šveitsi aktsiates ja võlakirjades ulatusid 2024. aasta lõpus rekordilise kõrguseni, mida toetas Šveitsi stabilne majanduslik prognoos ja tugev finantsinfrastruktuur. Siiski jääb kinnipidamismaks rahvusvaheliste investorite jaoks oluliseks kaalutluseks, mõjutades nii sisenemiskapitali mahu kui ka struktuuri.

2025. aastal on Šveitsi valitsuse pidevad jõupingutused kinnipidamismaksu süsteemi reformimiseks neist mõjusid. 2023. aastal kehtestatud usufit in Šveitsi uute ettevõtete võlakirjade kinnipidamismaksu osaline kaotamine on juba viinud piiriülese võlakirjade emiteerimise ja välisinvestorite osaluse järsu kasvuni Šveitsi võlaturul. Šveitsi Föderaalnõukogu teatab, et see reform on andnud 15% aastal-aastalt uusi emitentide võlakirju ning mittresidentide investorite osalusel on oluline osa.

Tulu poolelt jäävad kinnipidamismaksu kogutud summad märkimisväärseks, aga koosseis muutub. Šveitsi Föderaalne Maksuamet märgib, et kuigi intressiga seotud kinnipidamismaksu tulud on reformide tõttu vähenenud, on dividendide kinnipidamismaksu kogumid endiselt tugevad, mida toetavad ettevõtete tugevad kasumid ja stabiilsed dividendide maksud. Netoefekt on konkurentsivõimelisem Šveitsi kapitaliturg, kus valitsus tasakaalustab kaubanduse võrdust välisinvesteeringute meelitamise ja maksutulude kaitsmise vahel.

Vaadates tulevikku, ootavad turuanalüütikud edasisi muudatusi kinnipidamismaksu süsteemis, kuna Šveits püüab joonduda muutuvate rahvusvaheliste maksustamisstandarditega ja säilitada oma atraktiivsust finantskeskusena. Maksupoliitika, piiriülesed investeerimistrendid ja fiskaalsed tulemused jäävad oluliseks tähelepanuks niin nii poliitikakujundajatele kui ka turuosalistele 2025. aastal ja pärast seda.

Mõjuhinnang: Mõjud välisinvestoritele ja rahvusvahelistele korporatsioonidele

Šveitsi kinnipidamismaksu süsteem on kaua olnud kriitiline kaalutlus välisinvestoritele ja rahvusvahelistele korporatsioonidele (MNC), kes tegutsevad või töötavad riigis. Alates 2025. aastast kehtestatakse Šveitsi kinnipidamismaks 35% ulatuses teatud kodumaiseid tulusid, sealhulgas dividendid, intressid Šveitsi võlakirjade pealt ja loteriivõidud. Siiski on välisinvestorite ja MNC-de tegelik mõju nüansirohke, mõjutatud hiljutistest reformidest, topeltmaksustamiskokkulepetest (DTT) ja arenevatest rahvusvahelistest maksustamisstandarditest.

Välisinvestorite jaoks võib kinnipidamismaks olla märkimisväärne kulu, eriti kui nad ei saa tulu tagasi nõuda lepinguliste vabastuste või kodumaiste mehhanismide kaudu. Šveitsi ulatuslik DTT võrk – üle 100 aktiivse kokkuleppe – võimaldab sageli vähendada kinnipidamismaksu määrasid või täielikku vabastust, kui investeerija vastab asjaomastele sisude ja kasu saaja nõuetele. Näiteks võib Šveitsi Föderaalnõukogu lepingute kohaselt ELi ja USA-ga kvalifitseeruva emaettevõtteid käsitletud mittesiitava dividendimaksest 0% määraga, tingimusel, et nende puhul ei ole erinevad meetmed.

Hiljutised seadusandlikud arengud on veelgi kujundanud maastikku. 2023. aastal lükkasid Šveitsi valijad tagasi ettepaneku kaotada kinnipidamismaks kodumaistel vahendajatel kehtestatud intressilt, säilitades olukorra 2025. aastaks. See otsus säilitab Šveitsi võlakirjade konkurentsivõimetuse võrreldes välismaiste alternatiividega, kuna välisinvestorid puutuvad tihti kokku taastumatutest 35% maksustamisega intressitulu pealt, mis vähendab investeerimise huvi Šveitsi võlakirjade vastu (PwC Šveits).

MNC-de jaoks mõjutab kinnipidamismaksu süsteem otsuseid rühma rahastamise, rahanduse ja kasumi tagasitoomise osas. Paljud rahvusvahelised ettevõtted struktureerivad oma Šveitsi operatsioone, et maksimeerida lepingu eeliseid ja minimeerida maksukaotust. Siiski on Šveitsi Föderaalne Maksuamet ja rahvusvahelised algatused, nagu OECD BEPS projekt, suurendanud lepingu eeldusmäära uurimisi, sealhulgas dokumentide ja sisuteemade järgimist (OECD).

• Välisinvestorid võivad silmitsi seista rahavoogude puudujääkidega kinnipidamismaksu tagasi nõudmise viivituste tõttu, isegi kui nad on õigustatud tagasimaksete saamiseks.
• MNC-d peavad hoolikalt jälgima nõuetele vastavust, et mitte kaotada lepingu eeliseid, eriti seoses lepinguvastaste hangete reeglitega.
• Šveitsi kinnipidamismaksu süsteem jääb oluliseks teguriks riigi üldises investeerimisatraktiivsuses, eriti hoidmise ja rahastamise tegevustes.

Kokkuvõttes, kuigi Šveitsi kinnipidamismaksu süsteem on lepingute ja kasu mehhanismidega vähendatav, esitab see jätkuvalt välisinvestoritele ja rahvusvahelistele korporatsioonidele 2025. aastal väljakutseid ja planeerimise kaalutlusi.

Nõuetele vastavuse strateegiad: Uute aruandluse ja dokumentatsiooni nõuete navigeerimine

Šveitsi kinnipidamismaksu süsteem on 2025. aastal suurtes muudatustes, mis sunnib nii kodumaiseid kui ka rahvusvahelisi turuosalisi oma nõuetele vastavuse strateegiaid kohandama. Šveitsi Föderaalnõukogu jätkuvad reformi jõupingutused on suunatud kinnipidamismaksu süsteemi moderniseerimisele, et parandada Šveitsi atraktiivsust finantskeskusena ning säilitada tugevaid väärteo tõkestamise meetmeid. Kõige tähelepanuväärsem muudatus on kinnipidamismaksu osaline kaotamine Šveitsi ettevõtete võlakirjade pealt, mis peab hakkama kehtima 1. jaanuarist 2025, ja see peaks hõlbustama nõuetele vastavust nii emitentide kui ka investorite jaoks Šveitsi Föderaalnõukogu.

Kuigi need reformid õnnestuvad, jäävad aruande ja dokumentatsiooni nõuded rangeiks teiste tulude liikide jaoks, nagu dividendid ja intressid mitte-korporatsioonide võlakirjadel. Šveitsi subjektiidel peab olema tagatud kasu otse külalisettevõtjatelt, slaidite vaatamisest õige dokumentatsiooni vajadus ja õigete dokumentide esitamine õigel ajal Šveitsi Föderaalmaksuametile (SFTA). SFTA on uuendanud oma elektroonilisi nõudeide esitamise süsteeme, et majennemokst töid, ja ettevõttelt oodatakse, et nad integreeriksid need digitaalteenused oma nõuetele vastavusse töövoogu Šveitsi Föderaalne Maksuamet.

• Parandatud nõuete kontroll: Finantsinstitutsioonid peavad rakendama tugevamaid KYC (Tunne oma klient) ja AML (Raha pestmise tõkestamise) menetlusi, et kontrollida, kas kasusaajate päevitus ja õigusele kuuluvus lepinguliste eeliste saamise osas. See hõlmab ajakohaste dokumentide hoidmist ja vastamist SFTA päringutele kiiresti.
• Automatiseeritud aruandlus: Digitiseerimiseplatvormide kasutuselevõtt on nüüd hädavajalik kinnipidamismaksu aruandluses. SFTA ePortaal hõlbustab vormide elektroonilist esitamist, vähendades käsitsi tehtud vigu ja kiirendades töötlemise aega.
• Piiriülene koordineerimine: Rahvusvahelised grupid peavad joondama oma Šveitsi nõuetele vastavuse protsessid globaalsete maksuaruandlusstandarditega, nagu OECD ühisreportimise standard (CRS), et vältida topeltmaksustamist ja tagada Šveitsi kinnipidamismaksu õige krediteerimine välismaal OECD.
• Dokumentide säilitamine: Ettevõtted peavad säilitama kõiki toetavaid dokumente vähemalt kümme aastat, sealhulgas maksuresidentsuse sertifikaate, makseandmeid ja kirjavahetust maksuhalduritega, et hõlbustada auditeid ja võimalikke tagasimakseid.

Kokkuvõttes, kuigi 2025. aasta reformid vähendavad teatud instrumentide nõuetele vastavuse koormust, peavad Šveitsi ja välismaised subjektid olema tähelepanelikud, et kohandada oma aruandluse ja dokumentatsiooni praktikaid muutuvate regulatiivsete tingimustega. Proaktiivne investeerimine digitaalsetesse vastavusse tööriistadesse ja pidev töötajate väljaõpe on kriitilised, et tõhusalt uute nõuete navigeerida.

Juhtumiuuringud: Reaalsed tagajärjed olulistes sektorites

Šveitsi kinnipidamismaksu süsteem on pikka aega olnud riigi fiskaalset maastikku määratav element, mõjutades nii kodumaiseid kui ka rahvusvahelisi osalisi. 2025. aastal kogevad mitmed olulised sektorid – pangandus, varahalduse, ja rahvusvahelised korporatsioonid – kogetavaid mõjusid, mis tulenevad hiljutistest reformidest ja jätkuvatest poliitilisi diskussioonidest Šveitsi kinnipidamismaksu osas.

Pangandussektor: Šveitsi pangad, mis traditsiooniliselt on olnud globaalsete varade hoidjad, on langenud 35% kinnipidamismaksu rakendamise tõttu intressidelt ja dividendide maksetelt. Maks, mis on mõeldud maksupettuste ennetamiseks, on mõnikord tõkestanud välisinvestorite huvi Šveitsi väärtpaberite hoidmise osas. Siiski, 2023. aasta reform, mis vabastas hiljuti emiteeritud Šveitsi võlakirjad kinnipidamismaksust, on nüüd näitamas positiivseid tulemusi. Suured institutsioonid, nagu Credit Suisse ja UBS, teatavad suurenenud ettevõtete võlakirjade avaldamisest ja välisinvesteeringute huvi kasvu, kuna uute võlakirjade intresside maksuvabastuse mõju on teinud Šveitsi kapitaliturud atraktiivsemaks võrreldes Euroopa partneritega.

Varahalduse sektor: Varahalduse tööstus, mida esindavad sellised ettevõtted nagu Swiss Fund Data, on kasu saanud maksukohustuste lihtsustamisest. 2024. aastal turule toodud võõraväärtpaberite lihtsustatud tagasimaksete protseduuri on vähendanud halduskoormust ja parandanud fondide konkurentsivõimet. Vastavalt Šveitsi Pankurite Assotsiatsioon andmetele on piiriülesed fondivood suurenenud aastas 8%, kuna rahvusvahelised kliendid leiavad Šveitsi fondid kergesti ligipääsetavateks ja maksuefektiivseteks.

• Juhtumiuuring: Luksemburgis asuv pensionifond, kes investeerib Šveitsi aktsiatesse, teatas 30% vähenemisest kinnipidamismaksu tagasisaamise ajas, mis parandas tootlikkust ja tõi kaasa 15% suuruse kasvu Šveitsi varade jaotuses.

Rahvusvahelised korporatsioonid: Rahvusvahelistele ettevõtetele, millel on Šveitsi rahastuskeskused, on kinnipidamismaksu rakendamine sisemiste intressimaksete suhtes olnud ajaloos takistus Šveitsi kui rahastamiskeskuse kasutamisel. 2023. aasta reformid on julgustanud ettevõtteid nagu Novartis ja Nestlé uuesti vaatama Šveitsi rühma rahastamistegevusi. Varajased 2025. aasta andmed Šveitsi Rahapoliitika Keskpank näitavad 12% kasvu ettevõtete võlakirjade emiteerimises, millest suur osa on seotud rahvusvaheliste rahastustegevustega.

Need juhtumiuuringud illustreerivad, et Šveitsi arenev kinnipidamismaksu raamistik kujundab sektorite strateegiaid, suurendab turu konkurentsivõimet ja tugevdab riigi rolli globaalses finantskeskuses.

Võrdlev analüüs: Šveits vs teised Euroopa kinnipidamismaksu süsteemid

Šveitsi kinnipidamismaksu süsteem eristub Euroopas kõrgete seaduslike määrade ja tugeva lepingute rahaga mehhanismi poolest, võrreldes teiste suurte Euroopa jurisdiktsioonidega. Alates 2025. aastast kehtestab Šveits dividendidelt, intressilt Šveitsi võlakirjadel ja teatud Šveitsi allikates saadud tuludelt standardse kinnipidamismaksu määrana 35%. See määr on üks kõrgeimaid Euroopas, eriti võrreldes selliste riikidega nagu Madalmaad (15%), Saksamaa (25% ja solidaarsusmaks) ja Luxembourg (15%) Šveitsi Föderaalne Maksuamet.

Kuid Šveitsi kõrge pealkirjamäär on leevendatud ulatusliku topeltmaksustamise lepingute (DTT) võrguga, mis sageli vähendavad välisinvestorite tõhusat kinnipidamismaksu määra. Näiteks Šveitsi-EL-i säästukokkuleppe ja mitmete DTT-de kohaselt võib kvalifitseeruvatele ELi emaettevõtetele makstavate dividendide kinnipidamismaksu määraga vähendada 0% või 5% ulatuses, kui teatud tingimused on täidetud OECD kohaselt. Euroopa Liidu liikmesriigid saavad kasu ELi ema- ja tütarettevõtete direktiivist, mis üldiselt kaotab kinnipidamismaksu kvalifitseeruvate sisemiste dividendide maksete osas, mehanism, mida Šveits ei saa täies ulatuses reprodutseerida kui ELi mitte-liige.

Šveitsi tagasiostu protsess kehtiva kinnipidamismaksu ülepakkumise jaoks on efektiivne, kuid võib olla halduslikult koormav, vajades üksikasjalikke dokumente ja järgimist väärteo tõkestamise sätteid. Vastupidiselt pakuvad mõned ELi riigid, nagu Iirimaa ja Madalmaad, allika vabastamise mehhanisme, mis vähendavad haldustakistusi kvalifitseeritud investorite jaoks Deloitte Šveits.

• Intressimaksed: Šveits ei kehtesta tavaliselt kinnipidamismaksu nonresidentidele makstavale intressile, välja arvatud Šveitsi võlakirjade ja teatud struktureeritud toodete intressid. See on soodsam kui Saksamaa, mis rakendab kinnipidamismaksu enamikule nonresidentidele makstavale intressile.
• Kuninglikud tasud: Šveitsis ei kehtestatud kinnipidamismaksu kuninglike tasude puhul, joondudes Šveitsi ja Madalmaadega, kuid erineb näiteks Prantsusmaal ja Itaalias, kus kehtestatakse väljapool paneelide makstavaid kinnipidamismakse.

Kokkuvõttes, kuigi Šveitsi seaduslikud kinnipidamismaksu määrad on kõrged, muudavad tema lepinguvõrk ja konkreetsed erandid selle kvaliteetseteks rahvusvahelistele investoritele. Siiski tähendab halduslik keerukus ja Euroopa Liidu direktiivide puudumine, et tegelikkuses on Šveitsi süsteem vähem sujuv kui mõnede ELi partnerite omad PwC Šveits.

Võimalused ja riskid: Strateegilised soovitused 2025. aastaks

Šveitsi kinnipidamismaksu süsteem on olulistes muutustes, pakkudes 2025. aastal rahvusvahelistele korporatsioonidele, investoritele ja finantsasutustele nii võimalusi kui ka riske. Šveitsi valitsuse hiljutised reformid, sealhulgas kinnipidamismaksu osaline kaotamine Šveitsi ettevõtete võlakirjadelt, mis kehtestati 2023. aasta jaanuarist, on mõeldud parandama riigi atraktiivsust finantskeskkonnana ja stimuleerida kodumaist kapitaliturgu. Siiski toob muutuv regulatiivne maastik kaasa uusi nõuetele vastavuse väljakutseid ja strateegilisi kaalutlusi.

Võimalused:

• Suurenenud turu konkurentsivõime: Kinnipidamismaksu kaotamine intresside osas, mis tuleneb hiljuti emiteeritud Šveitsi ettevõtte võlakirjadest, peaks suurendama Šveitsi võla kapitali turgu, muutes selle rahvusvaheliste finantskeskuste konkurentsivõimelisemaks. See loob võimalusi nii Šveitsi kui ka välisemitentidele ligipääsuks laiemale investoribaasile ja investoritele, et nad saaksid kasu mitmekesisematest instrumentidest ilma kinnipidamismaksu tagavõitmise halduskoormuseta (Šveitsi Föderaalnõukogu).
• Parandatud piiriülesed investeeringud: Reformid hõlbustavad piiriülese rahastamise ja investeerimise protsesse, eriti rahvusvaheliste gruppide jaoks, millel on Šveitsi rahastamiskeskused. Kinnipidamismaksu kaotamine teatud intressimaksetelt vähendab topeltmaksustamise riske ja lihtsustab grupi rahandustegevust (PwC Šveits).
• Uute finantsinstrumentide võimalus: Soovitatav maksukeskkond võib julgustada innovaatiliste finantsinstrumentide, nagu rohelised võlakirjad ja struktureeritud noteeringud, väljatöötamist ja emiteerimist, edendades veelgi Šveitsi finantsportfelli mitmekesistamist (KPMG Šveits).

Riskid:

• Keerukad ülemineku reeglid: Vanade ja uute süsteemide samaaegne olemasolu, eriti 2023. aastal emiteeritud instrumentide puhul, toob kaasa näiliselt keerukuse nõuetele vastavuse ja aruandluse osas. Ettevõtted peavad hoolikalt jälgima pärandi ja uute instrumentide maksustamise kohtlemist, et vältida tahtmatut vale vastavust (Deloitte Šveits).
• Rahvusvaheline maksuhaldus: Kuna Šveits joondub oma maksupoliitikaga globaalsed standardid, on olemas kasvav tähelepanu OECD ja EL-i kursused, mis käsitlevad väärteo tõkestamise meetmeid. Ettevõtted peavad veenduma, et nende dokumentatsioon ja sisujõud on piisavad, et kaitsta end lepingu eeliste ja kasu saaja määratlemise küsimuste suhtes (OECD).
• Operatiivsed kohandused: Finantsasutused ja ettevõtted peavad ajakohastama süsteeme, protsesse ja lepinguid, et peegeldada uusi reegleid, mis võivad tähendada olulisi ühekordseid kulusid ja pidevaid jälgimisnõudeid.

Strateegilised soovitused 2025. aastaks:

• Kavandada põhjalik ülevaatus olemasolevatest rahastamisstruktuuridest ja -instrumentidest, et tuvastada võimalused finantseerimise või ümberstruktureerimise tegemiseks uute reeglite kohaselt.
• Investeerida nõuetele vastavuse süsteemidesse ja töötajate koolitusse, et juhtida ülemineku keerukusi ja jätkuvaid aruandluse kohustusi.
• Engage tähelepanelikult Šveitsi maksuhaldurite ja -nõustajatega, et selgitada ebaselgeid punkte ja tagada kooskõla rahvusvaheliste maksustamisstandardidega.
• Jälgida seadusandlike arengute ja rahvusvaheliste maksutavade arengut, et ennustada edasisi muudatusi ja leevendada esilekerkivaid riske.

Lisa: Põhilised maksumäärad, vormid ja ressursid

Šveitsi kinnipidamismaks: Põhilised määrad, vormid ja ressursid (2025)

Šveitsi kinnipidamismaksu süsteem on riigi fiskaalsüsteemi nurgakivi, mille peamine eesmärk on sihtida liikuvast kapitalist saadud tulusid, nagu dividendid, intressid ja teatud kindlustusmaksed. 2025. aastal jääb standardne kinnipidamismaksu määr 35%-le, kehtiv Šveitsi ettevõtete makstavatele dividendidele, Šveitsi võlakirjade intressidele ja loteriivõitudele, mis ületavad CHF 1,000. Siiski on enamik panga säästukonto intresse vabad kinnipidamismaksust, kui aastane intressi summa ei ületa CHF 200 kliendi kohta pangas (Šveitsi Föderaalne Maksuamet).

Piiriülese makstud, Šveitsil on ulatuslik topeltmaksustamise lepingute (DTA) võrk, mis sageli vähendab kinnipidamismaksu määrasid dividendide, intresside ja kuninglike maksude puhul kvalifitseeritud nonresidentide kasusaavaid. Näiteks Šveitsi ja EL-i säästukokkuleppe ja paljude DTA-de kohaselt võib hakkamiskäitumise dividendide kinnipidamismaksu määra vähendada 0% või 15% kaugusele, arvestades teatud tingimusi ja nõuetekohast dokumentatsiooni (Šveitsi Föderaalnõukogu).

• Põhilised kinnipidamismaksu määrad (2025):
  • Dividendid: 35% (standardmäär; võib DTA-de alusel väheneda)
  • Intress: 35% (Šveitsi võlakirjadelt ja teatud võlalepingute osalt)
  • Kuninglikud tasud: Üldiselt ei kehti kinnipidamismaksu
  • Lotetid: 35% (ülem 1,000 CHF)
• Olulised vormid:
  • Vorm 86: Šveitsi kinnipidamismaksu tagasimakse taotlemine Šveitsi residentide poolt
  • Vorm 85: Šveitsi kinnipidamismaksu tagasimakse taotlemine mitte-residentide poolt (mille peab sertifitseerima kasusaaja elukohamaa maksuhaldurid)
  • Vorm 108: Teavitamisprotseduur dividendide maksmiseks ettevõtte vanematele, kes asuvad kokkuleppe riikides
• Olulised ressursid:
  • Šveitsi Föderaalne Maksuamet – Kinnipidamismaksu
  • Šveitsi Rahanduse Sekretariaat – Topeltmaksustamise lepingud
  • KPMG Šveits – Kinnipidamismaksu teenused

2025. aastal nõuab Šveitsi kinnipidamismaksu nõuete täitmine õigeaegset vastavusse vormide esitamise ja kohalike ning lepinguliste menetluste järgimist. Ettevõtted ja üksikisikud peaksid konsulteerima Šveitsi Föderaalmaksuameti uusimate juhistega ja otsima professionaalset nõu keeruliste piiriülese olukordade korral.

Allikad ja viidatud materjalid

• Šveitsi Föderaalne Maksuamet
• Riigi Rahanduse Sekretariaat
• Šveitsi Pankurite Assotsiatsioon
• PwC Šveits
• Šveitsi Rahapoliitika Keskpank
• Novartis
• Deloitte Šveits
• KPMG Šveits